Doug Casey: Warum die meisten Banken der Welt auf den Zusammenbruch zusteuern

Sie denken wahrscheinlich, dass eine Diskussion über "solides Bankwesen" ein bisschen langweilig sein wird. Nun, Bankgeschäfte sollten langweilig sein. Und wir sind sicher, dass die Beamten der Zentralbanken auf der ganzen Welt - von denen viele Probleme mit dem Schlafen haben - es sich wünschen.

In diesem kurzen Artikel wird erklärt, warum das Bankensystem der Welt unsolide ist und was eine solide von einer unsoliden Bank unterscheidet. Ich vermute, dass nicht eine von 1.000 Personen den Unterschied wirklich versteht. Infolgedessen basiert die Weltwirtschaft heute auf unsoliden Banken, die mit unsoliden Währungen handeln. Beide haben sich im Vergleich zu ihren Ursprüngen erheblich verschlechtert.

Das moderne Bankwesen ist aus dem Goldschmiedehandwerk des Mittelalters hervorgegangen. Um ein Goldschmied zu sein, musste man über einen Bestand an Edelmetall verfügen, und um diesen Bestand gewinnbringend zu verwalten, musste man wissen, wie man Metall kauft und verkauft und wie man es sicher lagert. Diese Fähigkeiten ließen sich leicht in das Geschäft mit dem Verleihen und Ausleihen von Gold einbringen, d. h. in das Geschäft mit dem Verleihen und Ausleihen von Geld.

Die meisten Menschen wissen heute nur noch am Rande, dass Goldmünzen bis Anfang der 1930er Jahre von der breiten Öffentlichkeit im täglichen Handel verwendet wurden. Außerdem waren die meisten nationalen Währungen mit einem festen Umtauschkurs durch Gold gedeckt. Banken waren ein ganz normales Unternehmen - nichts Besonderes. Sie unterschieden sich von anderen Unternehmen nur durch die Tatsache, dass sie Goldmünzen lagerten, verliehen und ausliehen, und zwar nicht als Nebengeschäft, sondern als Hauptgeschäft. Die Bankiers waren zu Goldschmieden ohne Hammer geworden.

Bis vor kurzem wurden Bankeinlagen je nach den Vorlieben des Einlegers und den von den Banken angebotenen Bedingungen streng in zwei Klassen eingeteilt: Termineinlagen und Sichteinlagen. Obwohl die Unterscheidung in den letzten Jahren verloren gegangen ist, ist die Beachtung dieses Unterschieds ein entscheidendes Element einer soliden Bankpraxis.

Festgelder. Bei einer Termineinlage - im Wesentlichen ein Sparkonto - verpflichtet sich der Kunde, sein Geld für einen bestimmten Zeitraum bei der Bank zu belassen. Im Gegenzug erhält er eine bestimmte Gebühr (Zinsen) für sein Risiko, für seine Unannehmlichkeiten und als Gegenleistung dafür, dass er dem Bankier die Verwendung seines Geldes gestattet. Der Bankier hat die Gewissheit, dass er eine bestimmte Menge Gold für einen bestimmten Zeitraum zur Verfügung hat, und kann es zu einem Zinssatz verleihen, der hoch genug ist, um die Kosten zu decken (einschließlich der dem Einleger versprochenen Zinsen), eine Reserve für Kreditausfälle zu bilden und, wenn alles nach Plan läuft, einen Gewinn zu erzielen.

Eine Festgeldanlage bedeutet eine Verpflichtung für beide Parteien. Der Einleger ist bis zum Fälligkeitsdatum an sein Geld gebunden. Wie könnte ein seriöser Banker einem Festgeldanleger versprechen, ihm sein Geld auf Verlangen und ohne Vertragsstrafe zurückzugeben, wenn er plant, es zu verleihen?

Bei der Entgegennahme von Termingeldern ist ein Bankier ein Kredithändler, der als Vermittler zwischen Kreditgebern und Kreditnehmern fungiert. Um Verluste zu vermeiden, zogen es die Bankiers gewöhnlich vor, Kredite auf produktive Vermögenswerte zu vergeben, deren Erträge die Sicherheit boten, dass der Kreditnehmer die Zinsen bei Fälligkeit bezahlen konnte.

Und sie waren bereit, nur einen Bruchteil des Wertes eines verpfändeten Vermögenswertes zu verleihen, um eine Sicherheitsmarge für das Kapital zu gewährleisten. Und das nur für eine begrenzte Zeit, z. B. für die Ernte oder den Verkauf eines Inventars. Und schließlich nur an Personen mit gutem Leumund - die erste Verteidigungslinie gegen Betrug. Langfristige Kredite waren die Domäne der Anleihesyndikatoren. Das sind Termineinlagen. Sichteinlagen waren eine ganz andere Sache.

Sichteinlagen. Sichteinlagen wurden so genannt, weil sie im Gegensatz zu Termineinlagen dem Kunden auf Verlangen auszuzahlen sind. Sie sind die Grundlage der Girokonten. Der Bankier zahlt für das Geld keine Zinsen, weil er angeblich nie darüber verfügen kann; im Gegenteil, er berechnet dem Einleger zwangsläufig eine Gebühr dafür:

1) Übernahme der Verantwortung für die sichere Aufbewahrung des Geldes, das sofort abgehoben werden kann, und

2) die Überweisung des Geldes, wenn der Einleger dies wünscht, indem er entweder einen Scheck ausstellt oder einen Lagerschein aushändigt, der das hinterlegte Gold darstellt.

Ein ehrlicher Bankier sollte genauso wenig Sichteinlagen verleihen, wie Allied Van and Storage die Möbel, für deren Einlagerung Sie bezahlt haben, verleihen sollte. Die Lagerscheine für Gold wurden Banknoten genannt. Wenn eine Regierung sie ausgab, wurden sie als Währung bezeichnet. Goldbarren, Goldmünzen, Banknoten und Währungen bildeten zusammen den Vorrat an Transaktionsmitteln der Gesellschaft. Ihr Umfang war jedoch streng durch die Menge an Gold begrenzt, die den Menschen tatsächlich zur Verfügung stand.

Solide Prinzipien des Bankwesens sind identisch mit soliden Prinzipien der Lagerung jeglicher Art von Waren, egal ob es sich um Autos, Kartoffeln oder Bücher handelt. Oder Geld. Ein solides Bankwesen hat nichts Geheimnisvolles an sich. Aber das Bankwesen auf der ganzen Welt ist grundlegend unsolide, seit staatlich geförderte Zentralbanken das Finanzsystem beherrschen.